¿Un banco cómo funciona?

Es innegable que los bancos forman parte indispensable de nuestras vidas. Todas las personas tenemos algún tipo de relación con las entidades financieras, ya sea porque tenemos una cuenta bancaria donde nos ingresan nuestro salario y donde nos cobran recibos, porque depositamos nuestros ahorros en alguno de sus productos con el objetivo de recibir una remuneración, o bien porque financiamos algún tipo de compra o inversión solicitando algún tipo de préstamo. En definitiva, en mayor o menor medida todas las personas tenemos que interactuar con los bancos en algún momento de nuestras vidas.

Sin embargo son muchas las personas que teniendo una relación muy frecuente con las entidades financieras no tienen claro cómo funciona realmente un banco. Todavía a día de hoy existen muchas personas que creen que cuando depositan dinero en su banco éste lo guarda en una caja fuerte hasta que vence el plazo de su depósito, sin saber que es parte del dinero que ellos depositan en los bancos el que se utiliza para conceder préstamos a largo plazo.


El funcionamiento del sistema bancario a nivel mundial se rige por el denominado sistema de reserva fraccionaria, sistema mediante el cual las entidades financieras deben guardar una parte (fracción) de los depósitos captados como reservas en la cuenta que éstos tienen en su respectivo banco central. Así, el mecanismo por el que se rigen los bancos a la hora de hacer su negocio es muy sencillo: Los bancos captan el dinero de los ahorradores a través de depósitos bancarios, un porcentaje de éstos los guardan como reservas con el fin de poder satisfacer las necesidades de liquidez de las personas que acuden a las ventanillas de los bancos solicitando dinero. Con el dinero de los depósitos disponible después de cubrir las reservas obligatorias el banco concede préstamos a largo plazo a familias y empresas que éstos utilizan para consumir e invertir. Uno de los efectos de este sistema es que aplicado por todos los bancos a la vez genera un volumen de crédito superior al volumen de depósitos que captan los bancos, lo que acaba provocando un incremento de la masa monetaria en el conjunto de la economía, lo que puede desencadenar procesos inflacionarios e incluso burbujas crediticias, tal y como vimos en la economía española entre el 2003 y el 2007.

La mejor forma de ver con claridad cómo funciona el negocio bancario es a través de un ejemplo sencillo: Supongamos una economía en donde los bancos comerciales están obligados a guardar en forma de reservas el 2% del valor de los depósitos captados, disponiendo así del 98% del valor de los depósitos para hacer su negocio. Supongamos un banco A que capta la cantidad de 100€ en depósitos. Su balance sería es siguiente:

El banco A capta 100€ en depósitos y destina obligatoriamente a reservas 2€, mientras que el resto (98€) lo destina a la concesión de préstamos a largo plazo. Con este proceso, se incrementa la oferta monetaria de la economía en 98€, dado que ésta es igual al efectivo (98) más los depósitos a la vista (100). Los depositantes siguen teniendo 100€, pero ahora los prestatarios tienen 98€. Como vemos, el sistema de reserva fraccionaria genera dinero nuevo.

La creación de nuevo dinero a través del negocio bancario es exponencial, debido a que todos los bancos que operan en una economía generan dinero nuevo a través de su actividad. Supongamos que uno de los prestatarios del banco A utiliza los 98€ de crédito para realizar la compra de un bien a otra persona, la cual deposita el dinero que cobra en el banco B.

El banco B, al estar también obligado a destinar el 2% de sus depósitos a reservas, tiene la cantidad de 96,04€ para realizar su negocio, creando así 96,04€ adicionales de dinero. Suponiendo el mismo caso que en el banco A, es decir, que un prestatario del banco B utiliza el dinero para comprar un bien y el vendedor deposita el dinero en un banco C.

De igual modo que en el caso del banco B, el nuevo depósito crea 94,12€ de dinero nuevo, al destinarse 1,92€ del depósito a cumplir con el porcentaje de reservas. Como vemos el sistema de reserva fraccionaria crea cantidades de dinero nuevo a través de la obligatoriedad de cubrir un porcentaje de reservas obligatorias, pero dicha cantidad de dinero nuevo creado no es infinito, sino que viene determinado por el propio coeficiente de reservas legales, en nuestro ejemplo el 2%. La inversa de ese coeficiente de reservas (conocido como multiplicador del dinero) nos determinará las veces por las que se multiplica la cifra de depósito inicial a través del negocio bancario. Así, en nuestro ejemplo:

Multiplicador dinero = 1/ R= 1/ 0,02 = 50

Es decir, en nuestro ejemplo la cantidad de dinero depositada en el banco A creará 5.000€, 50 veces la cantidad inicial (100), dado que 50 es el multiplicador del dinero para un coeficiente de reservas del 2%.

Como vemos el negocio bancario es de extrema importancia para la economía de un país puesto que genera liquidez a los diferentes agentes económicos. Sin embargo, el exceso de oferta monetaria puede generar burbujas financieras si el crecimiento de la economía se basa en la concesión masiva de créditos, como hemos visto en muchas economías europeas durante la primera década de los años 2000