¿Cuánto gana un Youtuber famoso? 350.000 €/mes ¿Cómo ganar dinero por internet con Youtube? Los Youtubers más famosos

Seguro que muchos queréis saber exactamente cuánto gana un Youtuber y cómo ganar dinero por internet con Youtube. Aquí os ayudaré a calcular los ingresos de un youtuber por cada vídeo que sube y al mes.

Ayer me lo preguntó un amigo por Facebook:

Hola Antonio, leyendo el artículo que has publicado donde algunas webs tienen unos ingresos muy elevados por publicidad, se me ha ocurrido preguntarte si podrías hablar un día del mundo de YouTube. Siempre he querido saber cuánto ingresa por publicidad una persona que tenga muchos suscriptores en su canal. Me parece un tema interesante ya que ningún ‘Youtuber’ de los que tienen millones de suscriptores dice realmente cuánto están ganando. Me parece que sería un tema para esclarecer y creo que tú podrías saberlo. Gracias. Antes de nada quiero aclarar que ganar dinero por internet habitualmente significa ganar dinero desde casa. Pero trabajar desde casa no es ganar dinero fácil o rápido. Sino que requiere mucho esfuerzo, muchas horas de dedicación, habilidad… y un poco de suerte.

Para ganar dinero con Youtube hay que activar el programa de obtención de ingresos. Si te admiten, empiezas a ser partner de Youtube o Youtuber. Google explica qué es el Programa para partners de YouTube y sus ventajas. Hay muchos formatos publicitarios diferentes en Youtube, que harán que puedas ganar dinero.

No puedes usar para esto vídeos cuyas canciones tienen derechos de autor, trozos de películas, o en los que aparezca cualquier imagen o sonido sobre los que no tengas los derechos de autor.

Vale, pero ¿cuánto gana un youtuber?

 

Youtube dice en sus insturucciones:

Los ingresos generados dependerán de una serie de factores. Los dos factores clave son el tipo y el precio de los anuncios que aparecen con tus vídeos.

Una respuesta ambigüa, pero si has usado Youtube para ganar dinero (como es mi caso), se pueden calcular unos ingresos medios en función del número de visitas.

Aproximadamente cada 1.000 visualizaciones del vídeo ganas 1€. Si es de una temática en la que se pague mucho por los anuncios, como temas relacionados con la salud, los seguros, tarot, horóscopo, hipotecas, abogados, etc. puede que ganes algo más. Pero la regla habitual es esa: 1€ cada 1.000 visitas.

Esa cantidad es lo que tú ganas, si tú ganas 1€, Youtube gana otro.

Aquí encima puedes saber cuánto gana un youtuber.

 

Vamos a su usuario de Youtube, pinchamos en “Más información” y ahí podemos ver el total de visualizaciones de todos sus vídeos. En este momento son: 8.572.371.749 visualizaciones.

Por tanto, ha ingresado desde que está en Youtube aproximadamente 8 millones y medio de € (La división es sencilla 8.572.371.749/1.000) Y Youtube ha ganado gracias a él otros 8 millones y medio de euros.

También podemos saber cuánto ha ganado un youtuber por cada vídeo. Miramos el número de visitas que tiene y dividimos por 1.000.

Por ejemplo en el caso de PewDiePie podemos saber el vídeo con más visitas yendo a “Vídeos” > “Vídeos subidos” > “Más populares”. El más popular es de hace un año y tiene 64.832.894 visitas, de modo que ha ganado con ese vídeo aproximadamente 65.000€.

¿Y cuánto dinero gana al mes por internet un youtuber? ¿Cuánto gana por vídeo?

 

Hay webs que ofrecen las estadísticas de número de reproducciones de vídeos, como esta.

Ahí podemos ver cómo en los últimos 30 días el número de visualizaciones de vídeos ha crecido en 356.858.600. Es decir, que ha ganado aproximadamente 350.000€ el último mes. Casi 12.000€ al día.

Y tiene de media 3.677.551 visitas por vídeo. Es decir, gana aproximadamente 3.500€ por cada vídeo que sube.

Como decía al principio, esto no es ganar dinero fácil por internet, porque lleva en Youtube desde 2010 y ha subido ya 2.331 vídeos. Esto lleva muchas horas de trabajo. Aunque se ven recompensadas con muchos ingresos.

Además, habrá que descontar el coste de producción de los vídeos y de promoción de los mismos. Probablemente tenga detrás un equipo de gente (a la que tiene que pagar) que graba los vídeos, los produce, los sube a Youtube, le aporta las ideas, le ayuda con el márketing, etc.

Los Youtubers más famosos

 

¿Es el único con ingresos desde Youtube? No. En la web que mencionaba anteriormente se pueden ver los rankings de los usuarios con más visualizaciones en Youtube:

Estos son los youtubers con más visualizaciones de vídeos. Si tienen activada la publicidad de Youtube, sus ingresos aproximados saldrían de dividir las visualizaciones (views) entre 1.000. De esta lista, el que más reproducciones tieen por cada vídeo es Eminem. Y el que más vídeos ha subido es Machinima, que ha ganado casi 5 millones y medio de euros con youtube, pero subiendo más de 25.000 vídeos. Gana una media de 200€ por cada vídeo que sube.

Y esos no son todos los ingresos

 

¿Estos son todos los ingresos? No. Esos son sólo los ingresos por publicidad de Youtube. También pueden ganar dinero los yotubers si patrocinan productos de marcas. Pero esos acuerdos los llevan directamente con las marcas y no se puede saber a qué cantidad ascienden.

¿Cómo ganan dinero los músicos hoy en día?

Vivir de la música en la actualidad solo lo consiguen unos pocos afortunados que han sabido jugar sus cartas con cabeza y al servicio de sus fans

La música vive días difíciles, y no lo decimos por la última canción que suena en la radio a todas horas. Hoy por hoy, vivir -y hacerlo bien- de la música solo lo consiguen unos pocos afortunados que han sabido jugar sus cartas con cabeza y, sobre todo, al servicio del mercado con la máxima de que el público es el que manda. En la generación en la que Internet domina el mundo, la forma de crear y distribuir música ha cambiado de forma drástica de unos años para aquí empezando en que lo que tira ahora es la venta de singles (que suelen costar menos de un euros) que la de discos completos. Esto ha llevado a las discográficas y a sus artistas a replantarse una forma de ganar dinero que antes se asentaba en el binomio de álbum y gira.

Los directos en general, en forma de concierto o festival, siguen funcionando y son casi sinónimo de éxito y de aforo completo, pero las ventas de la música enlatada como tal han pasado a mejor vida. Sacar un disco ya no es sinónimo de ventas como churros -aunque sigue habiendo excepciones y sino que se lo pregunten a Taylor Swift que vendió con su quinto trabajo la friolera de 1,2 millones de unidades solo la primera semana-, y los cantantes se tienen que aferrar con fe a las compras onlines o a los servicios en streaming. Con esto claro, llega la gran duda: ¿cómo hacer rentable este negocio? Y si la pregunta es díficil, su respuesta no se queda atrás puesto que calcular las ganancias de un músico no es tarea sencilla porque los flujos de ingresos dependen de muchas partes.

En un momento de cambios en el que se dan más bandazos que aciertos, los músicos han ido buscando alternativas que han funcionado o muy bien o muy mal. Por ahora, nadie ha dado con la tecla de éxito asegurado en generación de ingresos y beneficios que parecía acompañar hace un par de décadas a la industria musical. A pesar de ello, parece que todos han coincidido en que la clave para ser la diversificación de las fuentes de ingresos que van de las tradicionales hasta las más arriesgadas.

Por un lado, como siempre encabezando la lista, sigue la venta de discos físicos. Pero, conscientes de que no todos los trabajan logran que millones de personas vayan a la tienda a hacerse con una copia, han inventado nuevas formulas para lograr que los cedés no pasen a mejor vida. Las cifras están ahí: solo en Estados Unidos durante el 2014 se vendieron un 11 % menos en comparación al 2013. Muchos han apostado por los directos con firmas para, entre comillas, obligar al fan de turno a que se haga con una copia. Otros, en cambio, han vuelto al pasado con el regreso del vinilo. Y parece que las cifras acompañan ya que su creció durante los últimos doce meses un 52 % con respecto al periodo anterior.

Sin embargo, otros tantos, conscientes de que el futuro es lo digital, han dado el paso dejando atrás los discos físicos. Sus salidas: las ventas digitales o los servicios de streaming. Aunque parece que la primera opción aún no termina de convencer a los usuarios, la segunda sí. Los servicios de escucha online, que a muchos artistas no gusta y consideran dañinos, registraron en el 2014 un 54 % más de reproducciones que en el 2013.

Girando y girando

 

Ya apartados de vender o no vender sus canciones, la otra vía es reforzar los directos. Los expertos señalan que, hoy por hoy, son la mejor opción aunque también explican que las giras cuestan dinero -sobre todo de producción si se busca algo sorprende y de calidad- y a cuantos más conciertos más gastos. Público no les falta, ya sea en concierto o como parte de un festival. La gente parece que ha cambiado la forma de entender la música y prefieren gastarse unos eurillos en una entrada antes que en un disco, y los planes de concierto o festivales son piezas angulares en los fines de semana o en las vacaciones de muchas personas en la actualidad. Y a los artistas esta idea le gusta. Quizás, la que más y no solo por cantar en directo sino porque le abren la via de otra opción: la venta de merchandising.

Los artistas han regresado, de nuevo, a esa filosofía que triunfó a finales de los 80 y principios de los 90 que se podría denominar como «fanatismo carpetero» y que se podría definir por que los seguidores quieran decir a todas horas que es fan. Quedando ya atrás la fiebre por forrar carpetas y paredes de habitaciones con posters de la estrella musical de turno -que ojo, aún sigue existiendo entre adolescentes-, en la actualidad la mercadotecnia se ha diversificado y perfeccionado sin dejar nada al azar. Camisetas, sudaderas, piezas de bisutería, libros -autobiográficos o no-, calendarios, colecciones de fotografías, partituras,... y un largo etcétera que tiene su culmen en la última moda entre los cantantes: las colonias.

Oliendo como ellos

 

¿Quieres oler como tu artista favorito o que él o ella diseñe tu fragancia? Esta es la tuya, y con gran variedad. Y son muchos los cantantes que se han sumado al carro de los perfumes de famosos -como los que se pueden encontrar en El Corte Inglés-. Britney Spears fue una de las pioneras con el lanzamiento en el 2003 de su primera fragancia y volvió a repetir experiencia con Fantasy Twist. Justin Bieber, Shakira o Taylor Swift son otros de los se han propuesto que sus conciertos tengan el mismo olor con el lanzamiento de varias fragancias. Objetivo que llevan al pie de la letra One Direction, que en los últimos tres años han sacado tres colonias, la última You and I.

Lady Gaga tampoco se lo pensó dos veces y se unió a esta moda, manteniendo su carácter extravagante y rompedor, en el 2012 dejando claro que se puede ganar dinero en este apartado. En solo un par de meses le plantó cara a la mítica Chanel Nº5 vendiendo seis millones de unidades. Y ya tiene nuevo producto en el mercado: Eau de Gaga. También arriesgasda fue la apuesta de Nicky Minaj, que se lanzó a los olores con Pink Friday haciendo de su bote una replica de sí misma.

Derechos de autor, licencias y honorarios

 

Pero no se terminan aquí las formas de hacer dinero. También hay que tener en cuenta los derechos de autor, que son otra fuente segura de ingresos, junto a las licencias y honorarios por que una canción suene en una película, serie, anuncio o videojuego. Y no hay que olvidarse de convertirse en el compositor de canciones de otros artistas, llevándose parte de los ingresos multiplicándose así las ganancias. Por último, destacar las campañas de crowdfunding para recaudar dinero, que son más que habituales sobre todo entre todos los que empiezan en este mundo para así lograr el dinero suficiente para cubrir los costes de producción y comercialización.

Jóvenes españoles llegan a ganar 6.000 euros por sus vídeos en YouTube

En nuestro país hay muchos jóvenes que se han hecho famosos en internet por colgar vídeos en Youtube. Nombres como Mangelrogel, Willyrex, Elrubius o Jpelirrojo son los más destacados entre los 'youtubers' que han hecho de este sistema una forma de ganar dinero. A pesar de ser personajes anónimos tienen miles de suscriptores en sus canales y consiguen que sus clips tengan numerosas visitas diarias.

Por ello, diversas empresas patrocinan estos vídeos con un anuncio previo al vídeo en sí a cambio de una cuantía económica variable. Cuantas más suscripciones tenga el canal, más dinero se pagará por el patrocinio, con cantidades que van desde los 100 euros hasta los 6.000. Otras redes sociales como Twitter o Instagram también son buenas plataformas de las que sacar beneficio económico.

El pelirrojo de Youtube

 

Su nombre de batalla es Jpelirrojo y aunque lleva a sus espaldas años de actuaciones en series y spots, su intervención más sonada ha sido la del anuncio de los almacenes Worten. Lo que muchos no saben es que Juan Miguel, nacido en Madrid hace 28 años, ya era más que conocido en las redes sociales, sobre todo en Youtube.

Su canal de vídeos cuenta con casi 400.000 suscriptores desde que se abriera en 2006, y a día de hoy es uno de los 'youtubers' más conocidos de nuestro país. Ante la cuestión de si es posible vivir de los vídeos de Youtube, Jpelirrojo responde:“Se puede y se hace. Conozco a unos pocos que viven muy bien y unos cuantos que podemos permitirnos tener un sueldo normal haciendo algo que nos encanta. Yo estoy en un punto intermedio pero me puedo permitir rechazar ofertas de marcas si creo que no encajan bien con mi canal”.

Otro ejemplo de ello es el del conocido como elrubius, especialista en piezas de humor, de quien se dice por las redes que no baja de los 6.000 euros en cuanto a tarifas publicitarias por vídeo. “El de elrubius es un caso muy llamativo”- comenta Enrique Moris, CEO de una empresa de marketing digital- “porque en un vídeo promociona unas gafas de realidad virtual que están en versión Beta, es decir, que aún no han salido al mercado. La marca se las ha mandado para que hable de ellas en uno de sus vídeos y así asegurarse la viralidad”.

Sin embargo, hay que tener cuidado con esta estrategia de publicidad para que no resulte evidente y se pierda el poder de impacto de la acción. “La mayoría de las empresas no quiere que se sepa que pagan a 'youtubers' por promocionar sus productos. Tiene que parecer que el susodicho lo sube por gusto”, concluye Moris.

¿Quiénes son los famosos que más dinero ganan del mundo?

Con 170 millones de dólares en el último año, la cantante estadounidense Taylor Swift es la famosa con mayores ingresos del mundo, según una lista publicada este lunes por la revista Forbes.

Swift, de 26 años, reemplaza en lo más alto de este listado al boxeador Floyd Mayweather, que hace un año encabezaba la clasificación con unos 300 millones de dólares. Apoyada en una exitosa gira mundial y en su trabajo para marcas como Coca-Cola o Apple, la cantante ha disparado sus ingresos en los últimos doce meses, ganando más del doble de lo que había conseguido el año anterior. El segundo puesto en la lista de Forbes lo ocupa la banda One Direction, con unos 110 millones de dólares, mientras que completa el podio con 95 millones de dólares el escritor James Patterson gracias a sus populares novelas de suspense.

Cristiano Ronaldo (88 millones de dólares en el último año) es el primer deportista de la clasificación, en la que aparece empatado en el cuarto puesto con el presentador de televisión y autor Phil McGraw, y por delante del barcelonista Lionel Messi, que ocupa el octavo lugar con 81,5 millones de dólares. Los dos futbolistas superan a otras estrellas del deporte que aparecen entre las celebridades mejor pagadas como el baloncestista LeBron James o el tenista Roger Federer. En el 'top ten' de la lista de Forbes destaca la presencia de dos de las estrellas de la radio estadounidense, Howard Stern y Rush Limbaugh, junto al cómico Kevin Hart o la cantante británica Adele.

Leyendas como Madonna, AC/DC o los Rolling Stones aparecen también entre los 20 primeros de la mano de artistas más jóvenes como Rihanna. La música gana claramente la partida a Hollywood, pues hay que bajar hasta el puesto 19 para encontrar al actor mejor pagado del año, Dwayne Johnson, y hasta el 49 para la primera actriz, Jennifer Lawrence. La celebridad hispana con mayores ingresos este año es Jennifer López, que aparece en el puesto 68 con 39,5 millones de dólares, y el primer español es el tenista Rafael Nadal, en el, 72 con 37,5 millones, seguido del piloto Fernando Alonso, con 36,5 millones.

¿Qué hacen los famosos para ganar dinero?

Pese a que determinados programas de televisión nos quieran hacer seguir creyendo que con ser ‘hijo de’ o ‘novio de’ se tiene el parné asegurado, lo cierto es que la nueva generación de famosos va a tener que aplicarse las siguientes cinco reglas si quiere que sus arcas sigan en aumento…

1. TENER CARNET DE CONDUCIR

 

Y en caso contrario, acudir de extrema urgencia a la ya famosa autoescuela de Teruel que ha conseguido que medio panorama del famoseo nacional tenga vigente el permiso de conducción.

Es que, a ver, no se puede ser el tío protagonista de la peli de acción de esta temporada y no tener carnet, porque luego vienen las marcas de coches interesadas en firmar un suculento contrato contigo para ser su imagen en una acción de publicidad sobre cuadro ruedas circulando fuera de plató y te tienes que quedar en casa en vez de ir encabezando la conocida aventura de todoterrenos. ¡Así, no! Así generar dinero, más bien poco.

2. CONSEGUIR MUCHOS SEGUIDORES EN RR.SS.

 

Una vez acumulados los seguidores, el siguiente paso es tarificar el tuit, más bien al alza. Para que os hagáis a la idea de cómo está el mercado (y no quedéis como unos canelis), un ejemplo: el precio por los 140 caracteres publicitando una marca por una popular presentadora de televisión muy maja y de las que causa sensación entre el colectivo masculino está en torno a los 1.500€.

Aunque eso es pura calderilla si lo comparamos con lo que se embolsa uno de los más seguidos en Twitter, Cristiano Ronaldo. El futbolista, como esta semana publicaba El País, tiene un caché de algo más de 230.000 euros por tuit patrocinado. Sí, por un solo tuit; por menos de 140 caracteres piados, eso sí, ante sus más de 38 millones de seguidores.

I love my new #techpack from @nikesportswear.

3. BUSCAR UN ESTILISTA

 

Muy, muy importante, sobre todo si eres famosa en femenino sí, es así. Puede que haga un milenio de tu última película, quizá ya nadie recuerde aquel éxito que sonaba en el verano del 98 o, simplemente, estás en proceso aspirante, pero lo que no puede fallar JAMÁS es tu imagen. No se puede ir a estrenos, presentaciones o fiestas del mundillo vestida como un cuadro verbenero. ¿Qué quieres, encabezar las listas de peor vestidas? N, O: ¡¡¡NO!!! Estamos hablando de ganar dinero y, si quieres que las marcas se fijen en ti, necesitas hacer de la palabra ‘estilo’ tu biblia de cabecera. Si por mucho que lo intentes no lo tienes, contrata un estilista. Alguien que se encargue de solicitar pingos ideales a las grandes firmas de moda, calzado y joyería, que te ponga mona y te enseñe a posar en un photocall. Cuando tu imagen se empiece a cotizar por el papel couché y tus looks estén en la lista de imprescindibles, tu representante podrá comenzar a pedir dinero por tu sonrisa frente a los flashes.

4. CREAR UNA WEB / ABRIR UN BLOG

 

Porque está genial que te contraten unos tuits, que te llamen para apadrinar un producto o que te inviten a ser imagen de una firma, pero al final se busca que las acciones sean mucho más globales y, además, a largo plazo. ¿Y dónde, si no en un blog, se tiene completo manejo de lo que se publica?

Los blogs creados por famosos molan, gustan y tienen un montón de seguidores que se interesan por saber qué marcas visten, cómo es su día a día, qué cocinan en casa o cómo ha sido el making of de cualquiera de sus trabajos o eventos. Así que, famosos del mundo, abrid las puertas de vuestra vida a través de una bonita bitácora y, por ella, entrarán contenidos patrocinados con marcas de ropa, belleza, alimentación, tecnología… El post va entorno a los 1.000€ (y la cifra se puede multiplicar por dos o por tres si hablamos del fijo al mes que llegan a pagar algunas cabeceras de revista por alojar la bitácora en su web). Si la necesitáis, os presto la calculadora.

5. DORMIR POCO / SALIR MUCHO

 

Es comprensible que, tras una agotadora jornada de grabación, platós de televisión, ensayos para actuaciones, sesiones de fotos y demás celebriteos, queden pocas ganas para llamar al estilista, emperifollarse y acudir a toda fiesta de cierto nivel, estreno de cine o premios de revista, pero toca hacer el esfuerzo porque dormir hoy menos es facturar más mañana. De este modo os dejaréis ver, haréis vínculos, amistades y os tendrán más presentes a la hora de invitaros a otros eventos en los que quizá ofrezcan un caché por vuestra presencia. Queridos famosos, no olvidéis el slogan: quien no asiste no existe.

Horquilla

Es la diferencia entre la posición de compra y la posición de venta en un momento dado. Por ejemplo, si en una acción la posición de compra está en 10,23 euros y la posición de venta está en 10,27 euros la horquilla es de 0,04 euros (10,27 – 10,23 = 0,04). Cuanto más pequeña sea la horquilla de una acción, futuro, etc. mejor porque significa que el coste de entrar y salir es menor. En el ejemplo anterior si un inversor quiere comprar a precio de mercado deberá pagar 10,27 euros y si quiere vender a precio de mercado obtendrá 10,23 euros por sus acciones. Si la posición de compra estuviera en 10,25 y la posición de venta estuviera en 10,26 la horquilla sería de 0,01 euros y el inversor que comprase a precio de mercado lo haría a 10,26 euros mientras que el que vendiese a precio de mercado lo haría a 10,25 euros. Generalmente cuando más líquido es un valor, futuro, etc. más pequeña es la horquilla. Para cualquier tipo de inversor es bueno que la horquilla sea pequeña pero para los traders de corto plazo es algo absolutamente vital.

Margen de intermediación: Diferencia entre los ingresos financieros y los costes financieros. Básicamente es la diferencia entre lo que cobra por los créditos y lo que paga por los depósitos. También incluye los dividendos cobrados por participaciones en otras empresas.
Margen ordinario: Margen de intermediación más las comisiones, diferencias de cambio y el resultado de operaciones financieras.
Margen de explotación: Margen ordinario menos los gastos de explotación (gastos generales, gastos de personal y amortizaciones). Es el que mejor refleja la evolución del negocio del banco.
Resultado antes de impuestos: Margen de explotación más resultados extraordinarios más saneamientos e insolvencias.
Resultado neto: Resultado antes de impuestos menos impuesto de sociedades. Esta cifra es la que se utiliza para calcular el beneficio por acción; BPA = Resultado neto / número de acciones.

Holding: ¿Qué es un holding?

Un holding es una empresa cuya actividad consiste en tener participaciones en otras empresas, cotizadas en Bolsa o no. Un ejemplo de empresas holding cotizada en la Bolsa española es Corporación Financiera Alba.
Un holding es muy parecido a un fondo de inversión, con las siguientes diferencias:
La cartera de un holding está mucho más concentrada que la de un fondo de inversión. Un fondo de inversión puede tener acciones de 50 ó 100 empresas. Un holding, sin embargo, suele tener participaciones en menos de 10 empresas, y a veces incluso menos de 5. No hay ninguna regla fija o ley por la que esto deba ser así, pero es lo habitual. Esto implica que la cotización del holding está muy ligada a la de las pocas empresas que componen su cartera, mientras que la cotización de los fondos de inversión, al tener una diversificación más amplia, suele ir ligada a la del índice bursátil que cada fondo tome como referencia (IBEX 35, Merval, Bovespa, Dow Jones, etc.).

Los holding suelen tener un porcentaje elevado en sus empresas participadas que les permite estar en el Consejo de Administración y contribuir en la gestión de la empresa. Por ello necesitan contar con gestores que tengan un gran conocimiento de las empresas y sectores en los que invierten, ya que influyen en la marcha de las empresas y en su rentabilidad, decidiendo sobre nuevos negocios, venta de negocios poco rentables, operaciones de fusión, etc. Los gestores de los holding influyen en sus empresas participadas mucho más que los gestores de los fondos de inversión.

Las 2 características anteriores implican lo siguiente:

Los holding tienen un riesgo superior a los fondos de inversión: Al tener muchas menos empresas en su cartera la marcha de cada una de esas empresas tiene una gran influencia, para bien o para mal, en la marcha del holding.

Unido al mayor riesgo está la posibilidad de obtener una rentabilidad superior a la media del mercado: Si los gestores aciertan en su elección y escogen unas pocas empresas que tengan una evolución superior a la media del mercado la rentabilidad del holding puede ser mucho mayor que la de un fondo de inversión, incluyendo los mejor gestionados.

Menor rotación de la cartera: Los holding suelen mantener sus participaciones durante bastantes años, a diferencia de los fondos de inversión que suelen comprar y vender diariamente en el mercado. Esto implica que los cambios en la cartera de un holding son hitos importantes, ya que tienen una influencia decisiva en la evolución futura del holding. Un fondo de inversión puede comprar hoy una pequeña participación de Viscofán y venderla dentro de 10 días para entrar en Campofrío porque piensa que han cambiado las circunstancias del mercado. Un holding, sin embargo, no puede modificar constantemente su cartera porque compra porcentajes importantes del capital de las empresas y esos volúmenes de acciones no pueden estar comprándose y vendiéndose constantemente. Además, no es su estrategia porque lo que buscan son empresas que tengan recorrido a largo plazo y, generalmente, en las que los gestores del holding puedan influir en su gestión para hacerlas más rentables. El horizonte de inversión de un holding, por tanto, es muy superior al del gestor de un fondo. La venta de una participación suele suponer que el holding pasa a tener una gran cantidad de liquidez a la que tendrá que buscar destino, ya que mientras no lo haga estará obteniendo la rentabilidad de la renta fija sin riesgo, muy segura pero muy baja.

Un holding no cobra comisiones, ya que funciona como cualquier otra empresa.
Todo esto hace que la importancia de los gestores de un holding sea aún mayor que la de los gestores de un fondo de inversión, ya que cada decisión que toman es más importante y además tiene menos posibilidades de rectificación a corto plazo.

Fondo de inversión

Es una sociedad que agrupa a un conjunto de inversores con el fin de invertir todo el dinero captado de dichos inversores siguiendo las políticas de inversión establecidas en los estatutos de dicho fondo de inversión.


Fondos de inversión; qué esperar de ellos

Un fondo de inversión es un intermediario entre el inversor y el mercado en el que desea invertir. Por ejemplo, un inversor puede comprar directamente acciones españolas o puede invertir en un fondo de inversión que compre acciones españolas. Cada opción tiene sus ventajas y desventajas, y esto hace que ninguna de las dos opciones sea la mejor para todos los inverores. Cada inversor deberá decidir si en su caso es preferible la inversión directa (en renta fija, acciones españolas, europeas, emergentes, etc.) o la inversión a través de un fondo de inversión. Ambas opciones son compatibles, por lo que un mismo inversor podría invertir directamente en la Bolsa española, debido a su mayor conocimiento de la misma, y recurrir a los fondos para invertir en Japón o USA.
En cualquier caso hay que tener claro que los gestores de un fondo de inversión no son gestores de patrimonio . El gestor de un fondo desconoce totalmente si sus partícipes tienen invertido en dicho fondo el 1% ó el 100% de su patrimonio. Asimismo desconoce su situación fiscal, su situación económica y familiar, el resto de inversiones distintas al fondo que tengan en cartera, sus necesidades de liquidez, el plazo previsto de su inversión, etc. La función del gestor de un fondo es invertir el dinero aportado por los partícipes en el mercado establecido por el fondo. Es importante tener en cuenta que el gestor no puede invertir en otro mercado porque crea que es mal momento para el suyo.
Por ejemplo, un fondo del sector tecnológico tiene que invertir siempre en acciones de empresas tecnológicas. Podrá aumentar o dismunir, dentro de unos límites, el porcentaje del fondo invertido en acciones tecnológicas (dejando el resto en renta fija), pero no podrá salirse totalmente del mercado ni pasar a invertir en empresas farmacéuticas. La decisión de salir totalmente de un mercado debe tomarla el gestor de patrimonio (que puede ser el propio inversor), pero no el gestor del fondo. Igualmente debe ser el gestor de patrimonio el que decida en qué mercados invertir y qué porcentaje del patrimonio se dedicará a cada uno de ellos. El gestor de un fondo habrá hecho una mala gestión si su fondo obtiene una rentabilidad inferior a la media de los fondos de su categoría, pero si las acciones de las empresas tecnológicas en conjunto tienen una rentabilidad muy inferior a la media del mercado la responsabilidad de estar invertido en un fondo de inversión de acciones tecnológicas es del gestor de patrimonio.
La inmensa mayoría de los fondos de inversión en renta variable no suelen superar la rentabilidad del índice que utilizan como referencia . Las principales razones para ello son:
Los fondos tienen un porcentaje de su cartera invertido permanentemente en Letras del Tesoro o instrumentos similares. Este porcentaje suele estar alrededor del 5%-10%. Es el dinero que utilizan para hacer frente a los posibles reembolsos de los partícipes sin tener que desinvertir y reestructurar la cartera constantemente cada vez que seproduzca una salida de dinero. Como la Bolsa es más rentable que las Letras del Tesoro a largo plazo esto hace que la rentabilidad del fondo se reduzca.

Las comisiones que cobran los fondos son elevadas y suponen un lastre significativo a su rentabilidad. Esta es una de las principales razones para que los fondos no igualen a los índices.

Las comisiones “ocultas”: Las comisiones de gestión y depósito no son las únicas que paga un inversor en fondos. Hay otra serie de gastos y comisiones (como las comisiones de cada operación de compra-venta de acciones que realiza el fondo, por ejemplo) que también se pagan y que reducen la rentabilidad del fondo. Las llamo “ocultas” (entre comillas) porque realmente cualquier inversor puede conocerlas con total exactitud, pero para ello hay que estudiar la auditoría del fondo porque no se les da ninguna publicidad.

Los gestores de fondos tienen una serie de condicionantes (efecto “manada”, necesidad de estar permanentemente en mercado, falta de agilidad por su tamaño, seguimiento de índices, etc.) que afectan a la rentabilidad del fondo. En el artículo Ventajas de una cartera de valores respecto a los fondos de inversión se analizan con detalle estos condicionantes.
Además hay que tener en cuenta que los índices bursátiles no reflejan los dividendos pagados por las empresas . Dividendos que sí cobran los inversores que invierten directamente en acciones y que son un componente esencial de la rentabilidad de la Bolsa a largo plazo . Los fondos de inversión deberían compararse con los “índices totales” (aquellos que sí incluyen los dividendos), en cuyo caso saldrían aún peor parados en dichas comparaciones.
Para decidir si se invierte en fondos de inversión o directamente en valores deben tenerse en cuenta las ventajas y desventajas de cada uno de ellos:

Ventajas de los fondos de inversión respecto a una cartera de valores

Ventajas de una cartera de valores respecto a los fondos de inversión.

Cotización

Es el precio de un activo (acción, futuro, opción, ETF, etc.) en un momento determinado. Es absolutamente fundamental no confundir el precio de un activo con su valor. Distinción entre precio y valor

Bajo no es lo mismo que barato. Alto y caro tampoco son lo mismo:

Estos conceptos son totalmente distintos, pero se confunden con mucha facilidad y esta confusión da lugar a grandes errores.
De una empresa que ha caído mucho se puede decir que su cotización está baja, pero eso no quiere decir necesariamente que esté barata. Igualmente se puede decir que una empresa que ha subido mucho está muy alta, pero tampoco eso implica que tenga que estar cara.
Alto y bajo son conceptos que se refieren únicamente a la cotización actual y su relación con cotizaciones pasadas. Una cotización está baja si en el pasado ha estado más alta, pero eso no nos dice nada sobre lo cara o barata que esté la empresa. Puede suceder que una empresa caiga de 100 euros a 1 euro y esté carísima, a pesar de estar muy baja. Esto tiene varias explicaciones:
La empresa está cara a 1 euro y a 100 euros estaba 100 veces más cara.

La empresa no estaba cara a 100 euros en el pasado pero su negocio se ha deteriorado y sus beneficios y activos se han visto mermados en gran medida. Eso hace que dada la situación actual de la empresa un precio de 1 euro resulte caro.
También puede suceder que una empresa haya subido mucho pero sus beneficios hayan subido aún más, por lo que está más barata de lo que estaba antes de la última subida (de cotización y beneficios).
Muchos inversores compran empresas que están bajas y venden empresas que están altas creyendo que están comprando barato y vendiendo caro.
Lo realmente importante es determinar si una empresa está cara o barata , para lo que hay que analizar su balance y/o su cuenta de resultados.
Una empresa está barata si su valor está por encima de su cotización, independientemente de que dicha cotización esté baja o alta, y estará cara si su valor está por debajo de la cotización, sin importar que esta sea alta o baja.
Cuando una empresa sale a Bolsa mediante una OPV no existen cotizaciones pasadas, por lo que no está ni alta ni baja. Pero analizando su cuenta de resultados y su balance sí se puede llegar a determinar si la empresa está cara o barata.
Cuando un inversor de largo plazo invierte en una empresa debería tener una mentalidad parecida a la de las salidas a Bolsa. En primer lugar debería valorar la empresa y estimar si está cara o barata, sin tener en cuenta sus cotizaciones pasadas. Una vez que haya determinado que está barata entonces puede tener en cuenta si está alta o baja y utilizar el análisis técnico para determinar el momento de la entrada.

Ampliación de capital

Es una de las formas que tienen las empresas de conseguir capital para realizar nuevos proyectos (construcción de nuevas fábricas, mejora de las existentes, compra de otras empresas, etc.). Consiste en emitir (crear) nuevas acciones. El dinero que pagan los inversores (pueden ser los socios ya existentes u otros nuevos) por esas acciones nuevas queda ingresado en las cuentas de la empresa, que lo utilizará para los nuevos proyectos.

Consiste en adquirir compromisos superiores a la liquidez de la que se dispone. Por ejemplo, si una persona tiene 2.000 euros y se compromete a adquirir en un futuro acciones del BBVA por valor de 5.000 se está apalancando, ya que en la actualidad no tiene dinero suficiente para hacer frente al compromiso que ha adquirido. El apalancamiento se utiliza con idea de aumentar las ganancias más rápidamente, pero en la práctica suele supone un “acelerador” de las pérdidas. Los instrumentos más utilizados para apalancarse son la compra de acciones a crédito, las opciones, los futuros, los warrants, los CFD's, etc. Los riesgos del apalancamiento.

Paquete de acciones que una empresa compra de sí misma.

Autocartera; Qué es y qué importancia tiene

La autocartera son las acciones que una empresa compra de sí misma. Por ejemplo, si la empresa Altadis compra 1.000 acciones de Altadis en Bolsa tendrá una autocartera de 1.000 acciones.

Es habitual que las empresas cotizadas tengan algo de autocartera. Generalmente no tiene mucha importancia, ya que el objetivo de la autocartera suele ser estabilizar la cotización, hacer frente a algún tipo de pago en especie (acciones de la propia empresa) a directivos y/o empleados, etc. En la mayoría de los casos las variaciones pequeñas en la autocartera de una empresa no son relevantes para un accionista de largo plazo.

Pero cuando una empresa compra sus propias acciones en una bajada fuerte de la cotización hay que tomarlo como una señal positiva para la recuperación de dicha cotización. Sobre todo si la empresa es sólida y tiene una trayectoria de beneficios y dividendos creciente a lo largo del tiempo, y perspectiva de mantener esa trayectoria creciente en el futuro. Por un lado la compra de esas acciones en cantidades relevantes supone una presión al alza para la cotización, ya que se están “retirando” esas acciones de la circulación (al menos temporalmente). Pero lo más importante es que, normalmente, los que mejor conocen el valor de una empresa son sus directivos y si deciden invertir una cantidad significativa de los recursos de la empresa en acciones propias, en lugar de destinarlo al negocio real de la empresa, es que estiman que dichas acciones están claramente baratas en relación a su valor fundamental.

No quiere decir que haya que comprar justo el mismo día que lo hace la empresa, entre otras cosas porque estas compras suelen repartirse a lo largo de varias semanas, a veces incluso meses. Tampoco hay que esperar que los directivos acierten justo con el mínimo de la caída. Simplemente hay que interpretarlo como que en esa zona la cotización está barata (en opinión de los directivos de dicha empresa) pensando en el largo plazo.

No conozco ninguna señal ni sistema de inversión en Bolsa que sea infalible. Se trata de buscar señales que den buenos resultados a largo plazo, y esta es una de ellas. Por supuesto, se puede (y se debe) combinar con otras informaciones y análisis.

Suponiendo que los directivos acierten y al cabo de unos meses o años la cotización haya subido significativamente la empresa tiene 2 alternativas:

Vender esas acciones en el mercado: En el momento de venderlas la cotización sufriría una presión a la baja, pero lo normal es que la empresa busque el momento (o momentos) más adecuado para minimizar ese efecto dentro de lo posible. El resultado es un beneficio extraordinario para la empresa por la plusvalía obtenida en la compra y posterior venta de las acciones, lo cual siempre es positivo para el accionista. Las ventas de autocartera no son tan significativas para el inversor de largo plazo como las compras. Pueden suponer un freno para la cotización en el corto plazo (aunque tampoco es seguro que vaya a ser así), pero en circunstancias normales una empresa gana más dinero invirtiendo en su negocio real (abriendo o modernizando fábricas, sucursales, redes comerciales, nuevos negocios, etc.) que comprando y manteniendo indefinidamente sus propias acciones. Por eso es normal que una vez que se corrige la infravaloración extrema se dediquen esos recursos a la actividad normal de la empresa, sin que eso suponga necesariamente que los directivos piensen que la cotización va a sufrir una fuerte caída en el futuro cercano.

Amortizar autocartera: En mi opinión es la opción más favorable para el accionista de largo plazo. Supone “hacer desaparecer” esas acciones. El resultado es que la empresa sigue siendo la mismas (tiene los mismos beneficios, fábricas, empleados, inventarios, inmuebles, filiales, etc.) pero hay menos acciones entre las que repartir todos esos activos, por lo que a cada una de las acciones que quedan le corresponde un porcentaje mayor de la empresa. Es como si un día se compra una tarta para repartir entre 8 comensales y al día siguiente se compra la misma tarta pero sólo hay 7 comensales. A cada uno de los 7 comensales del segundo día le corresponde un trozo mayor de tarta del que le correpondió el primer día. Ese aumento del valor de las acciones que quedan tras una “reducción del capital por amortización de autocartera” (nombre de esta operación) es permanente , ya que esas acciones dejan de existir a partir de ese momento y todos los aumentos de beneficios y dividendos que se produzcan a partir de entonces recaerán sobre las acciones que queden tras la reducción. Supone mejorar el beneficio por acción (BPA) y el dividendo por acción (DPA) por encima de lo que habría sucedido sino se hubiera producido la amortización de autocartera.

Una de las empresas que mejor y en más ocasiones llevó a cabo la compra de acciones propias para amortización de autocartera fue Altadis;

El 31/12/2002 el capital social de Altadis estaba compuesto por 305.471.426 acciones y, tras varias recompras de acciones y su posterior amortización, el 31/12/06 pasó a estar compuesto por 256.121.426 acciones.

En 2006 Altadis tuvo un beneficio neto de 452,7 millones de euros, por que el BPA fue de 1,77 euros (452,7 MM / 256.121.426 = 1,77). Una parte de esos beneficios, 281,762 MM de euros, los repartió entre sus accionistas como dividendo, correspondiendo 1,10 euros a cada una de las 256.121.426 acciones que componían el capital a 31/12/2006 (281,762 MM / 256.121.426 = 1,10).

Si Altadis no hubiera realizado ninguna amortización de acciones propias durante los años anteriores el capital seguiría compuesto por 305.471.426 acciones el 31/12/2006. En ese caso el BPA habría sido de 1,48 euros (452,7 MM / 305.471.426 = 1,48) y el DPA habría sido de 0,92 euros (281,762 MM / 305.471.426 = 0,92). Con un BPA y un DPA claramente más bajos lo más probable es que tamben la cotización de Altadis estuviese en unos niveles más bajos, acordes con esas cifras de BPA y DPA.

Imperial Tobacco lanzó la OPA a 50 euros por acción porque valoró Altadis en 12.621 MM de euros, y al dividir esa cifra entre las 252.436.856 acciones que componían el capital social de Altadis en el momento de lanzar la OPA (en Agostó de 2007 Altadis realizó una nueva amortización de acciones) resultó un precio de 50 euros por acción. Si el capital se Altadis hubiese seguido estando compuesto por las 305.471.426 acciones que lo componían el 31/12/2002 la valoración de Imperial Tobacco para el total de la empresa habría seguido siendo la misma; 12.621 MM de euros. Por tanto la OPA habría sido lanzada a 41,31 euros aproximadamente (12.621 MM / 305.471.426 = 41,31 euros).

Acción: ¿Qué es una acción?

El capital social de las empresas está constituido por un número determinado de acciones. Este número de acciones puede aumentar si la empresa realiza ampliaciones de capital o reducirse si la empresa realiza amortizaciones de autocartera.
Todas las acciones que componen el capital de una empresa son exactamente iguales. A todas les corresponde la misma parte proporcional del beneficio y el mismo dividendo. La familia Botín, por ejemplo, controla el Banco Santander porque tiene muchas acciones del banco. Pero las acciones que tiene la familia Botín son exactamente iguales a las que cualquiera puede comprar en Bolsa y cobran exactamente el mismo dividendo por cada una de ellas.
Este hecho es más importante de lo que parece porque con los inmuebles, por ejemplo, sucede justo lo contrario; todos los inmuebles son distintos. Dentro de un mismo edificio no es lo mismo el 1ºA que el 1ºB porque pueden tener situaciones legales distintas, estados de conservación distintos, etc. En una misma calle, por ejemplo, no son iguales los locales de la acera izquierda que los de la acera derecha (en ocasiones esto supone grandes variaciones en los precios), etc.
La consecuencia de esto es que cada inmueble debe analizarse de forma independiente porque es único. Sin embargo todo el que analiza las acciones del Banco Santader, por ejemplo, está analizando exactamente la misma cosa. Las opiniones y los informes de los expertos son válidos para cualquier persona que tenga o quiera tener acciones del Banco Santander. Lo cual no quiere decir que sean totalmente fiables y exactos, pero sí son una buena ayuda. Además, cada día se negocian en el mercado millones de “cosas” (acciones) exactamente iguales a las que tenemos o queremos tener, lo cual da una buena idea de lo que nos costará comprar esas acciones o de lo que podremos obtener por ellas. El Mercado es un “resumen” de la opinión de millones de inversores en un momento concreto sobre el mismo activo (acciones).

Cómo asegurar que vas a tener éxito con una franquicia

Abrir un negocio es algo muy emocionante. No sabes cómo te va a funcionar pero el hecho de ser algo que depende de tí y no de un jefe y de que es algo que muy posiblemente lo vas a hacer porque es tu vocación o tu pasión, te hace recorrer tu cuerpo una sensación que es difícilmente comparable con otras sensaciones.

Sin embargo, tener que encargarte tú de todo también puede ser algo estresante. ¿Qué tipo de producto o servicio vas a vender exactamente? ¿cómo lo vas a vender? ¿qué nombre ponerle a tu negocio para que tenga gancho? ¿cuales son tus clientes objetivo? ¿cómo te vas a aproximar a ellos?... Un sinfín de decisiones que producen estrés pero que puedes evitar si decides abrir una franquicia de un negocio ya establecido.


No obstante, no es algo que debas tomarte a la ligera. Se trata de una decisión importante para la que, si quieres ganar dinero con una franquicia, debes dedicar el tiempo necesario para decidir adecuadamente. En este artículo te vamos a dar algunos consejos de forma que intentemos asegurar que tu franquicia va a tener éxito y vas a conseguir ganar dinero con ella, además de ser feliz con lo que haces.

1. Estudia bien la documentación de las franquicias que estés valorando

Hacer una transacción de negocios debería siempre implicar una investigación previa acerca de la oportunidad que estás valorando. En el caso de una franquicia no hay diferencia. Deberías conseguir fácilmente mucha información y documentación sobre la marca, sus franquicias, y sus ingresos. Lee todo a fondo y si tienes dudas apuntalas para preguntarlas.

2. Conoce al equipo de la franquicia

Es imprescindible que busques también el máximo de información acerca del equipo con el que vas a trabajar previsiblemente en el futuro. Presta especial atención en la experiencia que tienen en los negocios, durante cuánto tiempo prestan formación y cómo la prestan, y cualquier otro detalle que puedas encontrar acerca de las personas clave del franquiciador.

3. Averigua con exactitud el coste de la franquicia

No basta con conocer el pago inicial que tienes que hacer por la franquicia. Eso no te dará una visión completa de cuál es el coste de tu nuevo negocio. Necesitas saber todos los costes que tendrás después, tanto para el lanzamiento del negocio como si existe una cuota de mantenimiento, etc.

Además, en muchos casos también tendrás que pagar un porcentaje de tus ventas mensuales. Averigua lo que cubren esos royalties y si tendrás que hacer otros pagos separados como por ejemplo una cuota para marketing.

4. Si quieres ganar dinero con una franquicia, prepara un presupuesto

Una vez que conozcas todo lo que el franquiciador te cobrará, añade otros costes necesarios como:

 . Coste del local: compra o alquiler y reforma

 . Inventario necesario

 . Nóminas de empleados

 . Tu propia nómina

 . Material necesario

No tienes garantía de obtener beneficios en los primeros meses de tu negocio franquiciado. Tu objetivo debe ser simplemente conseguir un punto de equilibrio. Por lo tanto, prepara tu presupuesto para el primer año incluyendo todos y cada uno de los gastos e incluye también un pago para ti mismo. Necesitas saber qué te va a costar exactamente. Lo último que quieres es que después de haber invertido tanto, te quedes sin dinero y te veas obligado a vender o cerrar tu franquicia.

5. Mantén tus cuentas personales separadas de la del negocio

Como ya hemos dicho en otros artículos, nunca mezcles tus transacciones financieras personales con los de tu negocio. Se convierte en una pesadilla para la contabilidad y la preparación de impuestos. Abre una cuenta bancaria independiente para tu negocio y realiza con ella todos los pagos y cobros que tengan que ver con él.

6. Estudia tus opciones de financiación

No todos los nuevos franquiciados tiene los fondos suficientes como para equipar completamente un nuevo negocio. Incluso si lo hacen, muchas veces sigue siendo una buena idea conseguir un préstamo para tener efectivo. Existen diferentes opciones de financiación que puedes considerar, dependiendo de tu perfil de crédito incluyendo préstamos especiales para pequeñas empresas, financiación del propio franquiciador, una línea de crédito, etc.

7. Elige el sector y la franquicia con cuidado

Una decisión importante es decidir qué sector es el que mejor se ajusta a tus características. Lo ideal sería elegir uno en el que tengas experiencia o que te apasione. Elegir una franquicia simplemente porque piensas que te vas a hacer rico rápidamente rara vez funciona. La mejor forma de ganar dinero con una franquicia es que se dedique a un campo que conoces.

8. Habla con otros franquiciados

Una de las ventajas de trabajar con una franquicia es que puedes encontrar fácilmente los nombres, direcciones y números de teléfono de los franquiciados actuales o incluso anteriores. Aprovecha esa posibilidad para ponerte en contacto con algunos y pedir que te cuenten su experiencia de trabajo con este franquiciador.

Conclusión

Montar una franquicia puede ser una de las mejores formas de iniciar un negocio. El know how del mismo te lo van a dar y las posibilidades de éxito son altas. Sin embargo conviene que sigas una serie de pasos para asegurar su éxito y conseguir ganar dinero con una franquicia.

Mi plan de ahorro.

Después de entender lo que es la libertad financiera, comprender que para conseguirla lo que necesitamos es obtener unos ingresos pasivos todos los meses que superen nuestros gastos y que la forma de tenerlos es adquiriendo Activos, ¿como voy a adquirir Activos sino tengo dinero?

Tenemos algunos ahorros pero son un colchón de seguridad por si pasa algún imprevisto con nuestros empleos (nuestra única forma de ingresos actualmente).

Desde que nos casamos hemos tenido una cuenta bancaria en la que se ingresaban nuestros sueldos y desde la que se pagaban todos los gastos. En ella también ahorrábamos dinero pero si hacia falta se utilizaba. Cuando en diciembre leí “Mujer Millonaria” de Kim Kiyosaki decidimos cambiar ciertas costumbres.

En este libro aconseja guardar el 30% de los ingresos obtenidos repartiendo 10% para ahorrar, 10% para invertir, 10% para caridad.

Como el objetivo es tener dinero que poder invertir era necesario crear ese saco.

He personalizado las recomendaciones del libro y he preparado un reparto de nuestros ingresos de la siguiente forma:

En lugar de tener una sola cuenta, ahora tenemos 5 cuentas, que son:

Gastos: Es la cuenta principal donde nos ingresan las nominas y tenemos domiciliados los pagos. Y pagamos los gastos no domiciliados.

Negocios: Es la cuenta destinada al negocio del que se encarga Juan. Hicimos una primera transferencia en esa cuenta y todos los gastos que incurre la creación del negocio se extraen de ahí, de momento no tiene ingresos pero todo llegará.

Ahorro: Es la cuenta destinada al ahorro. En principio este dinero no se toca, es nuestro saco de imprevistos muy gordos. Lo único que hago es ingresar dinero, el 12,5% del total de ingresos.

Inversión: Es la cuenta destinada a las inversiones, de momento sólo está acumulando dinero para cuando llegue el momento poderlo invertir. Aquí también deposito el 12,5% del total de ingresos

Regalos: Es la cuenta destinada a la caridad, regalos. En esta cuenta deposito el 5% del total de ingresos, y a diferencia de las dos anteriores de ésta si que saco dinero.

Desde Enero todos los meses he transferido el 30 % de los ingresos totales a estas tres cuentas.

Lo importante es preparar un plan de ahorro y ser constante, no hay excusas, todos los meses hay que cumplirlo.

Hace unos días leí el libro “ El hombre más rico de Babilonia” de George S.Clason. En este libro al igual que “Padre Rico Padre Pobre” hace mucho hincapié en ser constante y pagarse primero a uno mismo. Es imprescindible seguir esta rutina, si no puede ser un 30% de tus ingresos, redúcelo, pero lo importante es adquirir la costumbre, con el tiempo llegarás al 30%, incluso lo superarás.

Si todavía no lo estás haciendo, te recomiendo lo siguiente:

Prepara tu plan de ahorro

Adquiere la costumbre de guardar primero de todo ese dinero, y hazte a la idea de que tienes que pasar el mes con el 70% restante

No esperes, empieza ya, para que "No tengo dinero para invertir" no sea una excusa en tu camino a la independencia financiera.

Aprender del Caso Gowex

La semana pasada explotaba en España el enésimo caso de estafa financiera que se vive en este país y que otra vez ha atrapado a miles de pequeños accionistas que han perdido gran parte de sus ahorros. En este caso la responsable es la empresa tecnológica Gowex, y más concretamente su presidente, el cual ha reconocido haber falsificado las cuentas de la compañía en los últimos cuatro años.

Gowex es una empresa tecnológica cuyo negocio es ofrecer wi-fi gratis en espacios públicos y que aprovechando la creación en el año 2006 de un mercado bursátil destinado a que las pequeñas empresas obtuviesen más fácilmente financiación, optó por salir a bolsa. Ante la supuesta firma continua de nuevos contratos y sus  “ espectaculares” resultados financieros, miles de pequeños accionistas y muchos fondos de inversión adquirieron acciones de la compañía, que llegó a revalorizarse más de un 500%, hasta que un grupo anónimo de analistas de Estados Unidos descubrió que el 90% de los ingresos que Gowex decía facturar eran ficticios, provocándose un desplome de la cotización de la compañía de más de un 63% en dos días, y posteriormente declarando ésta el concurso de acreedores ( incapacidad de poder  hacer frente a sus deudas). Así, el valor de la compañía a día de hoy es cero, y es muy probable que sus miles de accionistas minoritarios acaben perdiendo todo su dinero.


Gowex se suma así a una larga lista de estafas financieras que han dejado su marca a lo largo y ancho de todo el planeta, siendo probablemente el más conocido el caso Enron en Estados Unidos. Con Gowex se da otra vez el patrón típico de comportamiento  entre los inversores que caen en este tipo de estafas, y que no es más que otra muestra del bajo nivel de cultura financiera que existe en España: Una empresa de baja capitalización que sube como la espuma, cuya evolución aparece de forma frecuente en los medios de comunicación especializados,  y que termina por generar un ambiente de euforia en torno a ella que desata la avaricia de pequeños inversores que ven las acciones de la empresa como la oportunidad de su vida, el nuevo pelotazo bursátil que solucionará todos sus problemas de futuro. Se genera así entre los inversores menos experimentados una necesidad de comprar sus acciones por el miedo a perder la oportunidad, lo que acaba provocando que ese valor se convierta en una burbuja en toda regla que tarde o temprano termina por explotar.

QUÉ PODEMOS APRENDER DEL CASO GOWEX

El caso Gowex es un ejemplo perfecto de qué ocurre cuando a la hora de invertir nos dejamos llevar por las emociones y nos olvidamos por completo de  cuáles son nuestros objetivos financieros, qué perfil de riesgo es el nuestro y el tipo de inversiones que podemos y no podemos llevar de acuerdo con él… en definitiva, la avaricia nos ciega y dejamos de lado todos los principios que debemos seguir a rajatabla para realizar inversiones prudentes pero que nos permitan obtener unos resultados por encima de la media del mercado.

Con lo ocurrido en Gowex es un buen momento para que te exponga los principios por los que yo mismo me rijo a la hora de seleccionar acciones para mi cartera de inversión personal. Tengo que reconocer que las acciones no son mi principal producto de inversión, debido fundamentalmente a su elevado coste y su mala fiscalidad (aquí me refiero a España), por lo que mi principal producto de inversión son los ETF y algún que otro fondo de inversión. Sin embargo sí es cierto que, aunque pocas,  tengo algún pequeño paquete de acciones. Los elementos que considero de obligado cumplimiento para que las acciones de una determinada compañía formen parte de mi cartera personal son las siguientes:

–          Número total de acciones:  El número total de acciones que tiene una empresa es muy importante, ya que cuanto mayor sea el número de acciones que posee la empresa en bolsa menores son las posibilidades de que no exista contrapartida cuando queramos vender nuestro paquete de acciones. En el caso de Gowex, la empresa era lo que comúnmente se conoce como un chicharro, una empresa con muy pocas acciones en el mercado, lo que hace que puedan existir problemas a la hora de deshacernos de las acciones cuando lo consideremos oportuno.

–          Free float: El free float o capital circulante es el número de acciones que circula libremente en el mercado. Que una empresa tenga un número muy grande de acciones, no significa que todas ellas se negocien en el mercado. Por norma general, un volumen importante de las acciones de una compañía se encuentran en posesión de las denominadas manos fuertes, accionistas que poseen un elevado número de acciones que mantienen durante prolongados periodos de tiempo. Por lo tanto, a la hora de invertir, una de las condiciones que exijo a la empresa de turno es que al menos cuente con un free float del 25%, es decir, que al menos el 25% del total de las acciones coticen libremente en el mercado, ya que eso garantiza que los directivos o las manos fuertes no puedan manipular la cotización de las acciones deshaciéndose de un porcentaje importante de ellas.

–          No comprar en el pico: Uno de los principios básicos a la hora de invertir nuestro dinero en bolsa es el de no comprar cuando el valor está en la cresta de la ola. Cuando detectemos un valor que ha subido muchísimo en muy poco tiempo, cuando la compañía lleva a cabo medidas para abaratar el precio de las acciones ( Split) para facilitar la compra de más incautos, cuando en los medios de comunicación especializados nos hagan sentir como tontos por no tener acciones de una determinada compañía… Cuando se den todos esos casos sobre la cotización de un mismo valor, será un claro indicador de que nos encontramos ante un valor burbuja y por lo tanto no se nos pierde nada en él.

–          Negocio Vs. Valor: A la hora de analizar acciones es muy importante no confundir el negocio de la empresa con su valor bursátil. Una compañía puede ser perfecta para trabajar en ella pero puede ser desastrosa como valor a tener en nuestra cartera de acciones. Un ejemplo de esto puede ser la gasísitica rusa Gazprom, una empresa que suministra gas a gran parte de Europa, pero cuyas acciones dejan mucho que desear.

En definitiva, a la hora de seleccionar acciones para invertir nuestro dinero en ellas debemos ser muy estrictos y seguir una serie de pasos como los explicados arriba para garantizar unos mínimos de seguridad en nuestras inversiones. Obviamente si ponemos parte de nuestro dinero en renta variable éste no va a estar seguro (si no fuese así no podríamos aspirar a obtener grandes rentabilidades), pero sí que existen, como acabamos de ver, una serie de condiciones que se deben cumplir para garantizar que podamos corregir nuestra posición en el caso de que nuestra inversión no vaya como hayamos previsto. Lo difícil de todo esto es cumplir con estos requisitos de seguridad, y más en un valor burbuja como fue el caso de Gowex. Estoy seguro de que muchos de los accionistas que han perdido su dinero eran inversores prudentes, que apreciaban su dinero, pero los cantos de sirena y la necesidad de compra generada por la sensación de quedarse fuera hicieron que dejaran de lado toda la prudencia que es necesaria tener cuando nos estamos jugando nuestro dinero, porque las emociones son lo más difícil de controlar en este juego.

Motivos para ser inversionista

El camino para hacerse inversionista no es fácil, hay que dedicar tiempo a aprender, se cometen errores, tienes que buscar soluciones a largo plazo y tardas en ver el fruto.

Por otro lado al tener un trabajo que te da un sueldo todos los meses, mejor o peor pasas el mes, estas acostumbrado a la vida que haces. Así que puedes encontrar miles de excusas para abandonar:

- ¿Por qué hago esto, si tengo un trabajo?
- ¿Qué falta me hace a mi perder el tiempo en formarme? Prefiero ver la tele, que llevo todo el día trabajando y me merezco un descanso
- Esto es muy complicado, mejor me quedo como estoy.
- Empezare mañana, hoy no tengo tiempo.
- Se necesita mucho dinero para invertir y no tengo ni para comprame la tele de la habitación.
- Invertir es muy arriesgado y yo no voy a saber hacerlo
Para poder superar las excusas que te autoimpones es imprescindible tener muy presente cuales son tus verdaderos motivos para iniciar el camino y no abandonarlo.

Estos son mis motivos:


Falsa seguridad en el trabajo. Hace diez años que trabajo en la misma empresa, desde que acabe la facultad de Informática. Me gusta lo que hago y estoy muy bien con mis compañeros, además estoy a 5 minutos en coche de mi casa. En mi cabeza siempre he tenido la idea de acabar jubilándome allí. Pero desde principios de 2008 la empresa donde trabajo no ha tenido más remedio que despedir a muchos de mis compañeros debido a la crisis. Sé que es pasajero, pero en el proceso de recuperación cualquier puesto de trabajo puede peligrar. Cuando vi como estaba la situación pensé que llegado el caso buscaría otro trabajo y también conseguiría estar a gusto. No imaginaba que hubiera otra forma. Como ya conté en “Algo sobre mi”, al leer el libro “Padre Rico Padre Pobre” vi otro camino, ser inversionista.

Controlar mi tiempo. Trabajando por un sueldo no se puede conseguir la libertad de hacer lo que quieras cuando quieras, sólo lo puedes hacer en los días de vacaciones (si tienes la suerte de coincidir con tu pareja) y además hace falta tener dinero, que de momento sólo puedo conseguir trabajando por un sueldo. Siendo inversionista, ya no me pagarán por mis horas trabajadas, será mi dinero invertido el que trabajará para mi y yo podré dedicar mi valioso tiempo a disfrutar de mi vida. Estar con Juan (mi marido) a cualquier hora, llevar a mis hijos al colegio sin prisas, recogerlos al salir de clase, acompañarlos a realizar el deporte que les gusta, jugar con ellos más tiempo, viajar, ir a clases de danza (mi sueño incumplido desde niña), lo que todo el mundo sueña pero que no es posible hacer trabajando por un sueldo a cambio de mi tiempo.


Tener el control de mi futuro, sin depender de un trabajo y luego una pensión que tal como pintan las cosas es posible que al final desaparezca. Con un trabajo tradicional yo no tengo ningún control, mi puesto de trabajo puede desaparecer de un día para otro si la empresa lo necesita.

Soy capaz de hacerlo. Siempre he pensado que el mundo de las inversiones está en otro nivel, me había despreocupado de la economía, dejaba esos temas a Juan. En estos últimos meses, he investigado sobre la hipoteca que tenemos y ahora soy yo la que mira todos los días como están nuestras cuentas en el banco, como ya comenté, he preparado un plan de ahorro que ejecuto en cuanto nos ingresan las nominas. Y ahora me parece que soy capaz de invertir, después de formarme lógicamente, sin formación sería un suicidio.

No hay límite en los ingresos. Trabajando en una empresa el límite está marcado por el sueldo, más posibles incentivos, si es que los hay. Puedo tener un aumento de sueldo y conseguir otro trabajo con más sueldo pero sigue habiendo un límite. Siendo inversionista activo los ingresos siguen entrando y el límite no está definido.

Ahora te toca a ti, busca cuales son los tuyos, tus verdaderos motivos por los que quieres hacerte inversionista, los tienes que tener muy presentes para seguir adelante en el camino de tu libertad financiera


Las dudas y las excusas aparecerán continuamente y serán tus verdaderos motivos los que te mantendrán en el camino.

Haz tu lista.